商业银行不良贷款率的影响因素分析

中 央 财 经 大 学

双 学 士 学 位 论 文

关于商业银行不良贷款率的影响因素分析

学生姓名： 李真

网院学号： 14011110119

双学位专业： 金融学

指导教师： 方意

完成日期： 2016.8.9

关于商业银行不良贷款率的影响因素分析

学生姓名： 李真

网院学号： 14011110119

双学位专业： 金融学

指导教师： 方意

完成日期： 2016.8.9

内 容 摘 要

商业银行的不良贷款不仅影响其安全性、流动性和盈利性，有时甚至成为金融危机导火索。我国银行业经过多年实践创新，不良贷款总额和不良贷款率大幅度下降，但仍存在许多风险隐患，尤其是2011年第三季度开始不良贷款又呈现上升趋势。因此分析我国商业银行不良贷款的目前状况并研究其影响因素成为我国银行业刻不容缓的任务,对我国银行业以及金融市场的发展有着重大的意义。本文分析了2008年—2015年不良贷款的变化趋势并进行了结构、地区分析等，在现状的基础上从宏观经济环境、政府监管、银行自身和贷款企业四个角度对不良贷款率的影响因素进行了探讨。

关键词：商业银行 不良贷款总额 不良贷款率 影响因素

ABSTRACT

Non-performing loans not only affect the safety, mobility and profitability of bank's operation, and sometimes even become the fuse of the financial crisis. After years of practice and innovation, the total sum and ratio of non-performing loan have dropped dramatically. But there are still many hidden troubles, and since the third quarter of 2011 non-performing loans and non-performing loan ratio has presented as a "double up" trend. So analyzing the current situation of problem loans and researching the influencing factors of the country's commercial bank non-performing loans become the urgent task of China's banking industry, and it is also of great significance to the development of China's banking sector and financial markets. In this essay, first of all, analyzing the variation tendency of non-performing loans from 2008 to 2015 and carrying out structure as well as region analyze. Then the article analyzes the influencing factors of our country commercial banks' non-performing loans from the macroeconomic environment, government regulation, the commercial bank itself and loan enterprise perspective.

KEY WORDS：merchant bank brand marketing influencing factors

一、 我国商业银行不良贷款概述．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．1

二、 我国商业银行不良贷款的现状分析．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．2

(一) 总体情况概述．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．

(二) 2009—2015年发展趋势．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．

(三) 不良资产的结构分析．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．

(四) 与全球主要国家对比．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．

(五) 银行信贷风险特征带来的启示．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．

三、 总体情况概述．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．

(一) 2009—2015年发展趋势．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．

(二) 不良资产的结构分析．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．

(三) 与全球主要国家对比．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．

(四) 银行信贷风险特征带来的启示．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．

四、不良贷款率的影响因素分析．．．．．．．．．．．．．．．．．．．

(一) 宏观经济环境．．．．．．．．．．．．．．．．．．．

(二) 外部监管．．．．．．．．．．．．．．．．．．．

(三) 商业银行自身．．．．．．．．．．．．．．．．．．．

(四) 贷款企业．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．

关于商业银行不良贷款率的影响因素分析

一、我国商业银行不良贷款概述

不良贷款，即指借款人没有按照约定的协议或者有可靠的证据表明借款人没有能力按照约定的协议按时偿还商业银行本金和利息而形成的贷款。不良贷款实质上是一种损失或成本，影响着银行体系的稳定性和盈利性。一般上若借款人超过约定期限三个月仍未归还本息，即可被认为形成了不良贷款。

我国从2002年起实行以美国为代表的“贷款风险五级分类”制度，按照借款人的还款能力即贷款的风险程度，将贷款分为五类：正常、关注、次级、可疑、损失，其中次级、可疑和损失类贷款被称为不良贷款。

二、我国商业银行不良贷款的现状分析

(一)总体情况概述

无论宏观经济环境如何，在商业银行的经营管理过程中不良贷款的出现都是不可避免的。但可以采取一定的措施把商业银行的不良贷款率控制在一定范围内，从而有效减少银行的信用风险和流动性风险。我国的监管当局综合考虑了国际标准和我国国情，将我国商业银行的不良贷款率的警戒线规定为8%。从亚洲金融危机之后,我国政府就开始加大对不良贷款的处置力度， 我国在1999年成立了长城、华融、信达和东方资产管理公司，分别对中国农业银行、中国工商银行、中国银行以及中国建设银行和国家开发银行这五大商业银行已经存在的不良贷款进行了收购和处置，成功降低了这五家国有商业银行不良贷款率将近10%，提高了其资产质量，为日后的股份制改革打下了坚实的基础。除此之外，在1999年到2003年仅仅四年的时间里，我国监管当局釆取各种强硬有效的措施使不良贷款率从40%左右下降到将近20%。接下来，在2003年我国更是成立了中国银行业监督管理委员会，即银监会，负责对各大商业银行、信托投资公司以及其他存款类金融机构的不良贷款进行更加系统严格的调查管理和监督。2007年银监会为了提高商业银行信贷资产的质量，发布《中国银行业实施新资本协议指导意见》，其中明确提出要求我国从2010年底开始实施《巴塞尔协议》中对银行不良贷款率等风险监管指标。经过多年不懈的努力，我国商业银行的不良贷款率已经从2003年的20%左右又持续下降到8%以下的水平，并一直持续到现在，达到了我国监管不良贷款率警戒线的要求。但是面对新一轮更加动荡的经济形势，我国的不良贷款仍然存在着许多隐患和问题。在英国脱欧、南海争端、美国财政问题等全球市场风险的压力和我国GDP增长速度放缓的背景下，要想保持银行体系持续稳定的运行，保证商业银行信贷资产的质量，控制不良贷款率在一定范围内仍然是对我国银行业面临的首要问题。

（二）2009—2015年发展趋势

如图1、图2所示，2015年四季度末我国商业银行不良贷款余额12744亿元，较上季末增加881亿元；商业银行不良贷款率1.67%，较上季度末上升0.08个百分点。数据显示，2015年四季度末，商业银行正常贷款余额74.9万亿元，其中正常类贷款余额72万亿元，关注类贷款余额2.89万亿元。

图1 2009—2015年我国银行不良贷款率

数据显示，2015年银行业利润增长有所趋缓，商业银行全年累计实现净利润15926亿元，同比增长2.43%。同时公布的银行业金融机构资产负债情况显示，2015年四季度末，我国银行业金融机构境内外本外币资产总额为199.3万亿元，同比增长15.7%，负债总额为184.1万亿元，同比增长15.1%。

图2 2009—2015年我国银行不良贷款总量

资料来源:中国银行业监督管理委员会网站

近几年我国商业银行不良贷款问题经历了一个从好转到又恶化的过程，不良贷款总量和比率均呈现从“双降”到“双升”的走势。从2009年到2012年不良贷款额和不良贷款率保持了连续4年的“双降”，主要有两个原因。

第一，不良贷款问题的好转说明了银行信贷资产质量的改善，这又在很大程度上归因于国有商业银行的政策性贷款的剥离，尤其是在2008年从中国农业银行剥离出了高达8157亿元的不良资产，国内银行的总体不良贷款率从6.17%猛跌到2.42%。

第二，中国各大商业银行都开始采用通过增加贷款存量的方式来使不良贷款率的衡量指标的分母变大，从而达到稀释不良贷款的目的，成功使得不良贷款率迅速下跌到2%以下。但是，不良贷款率的下降还有一部分原因是新增加的贷款存量的作用，所以其实有很大的隐忧，其中聚集了大量风险缓冲。

从图中我们可以看到不良贷款率从降到升的转折点是从2011年第三季度开始反弹的，尤其是2014年趋势更为明显，其上半年银行的不良贷款总量相比于年初增加了1024亿元，而2014年全年的新增贷款才只有993亿元。2014 年以来，我国进入新一轮商业银行不良贷款爆发期，不良贷款规模激增，不良率显著上升。商业银行大幅提高贷款减值准备金以应对风险，导致利润遭挤压。尽管如此，拨备覆盖率仍然持续降低。2014 年以来商业银行不良贷款进入爆发期。2009-2013 年，商业银行平均不良贷款规模为4822 亿元，处于历史低位。2014 年以来不良贷款规模大幅增长，截至2015 年9 月末，余额高达1.19 万亿元，较2013 年末增加5942 亿元。同时，不良贷款率显著上升，由2011 年的1%攀升至2015 年9 月末的1.59%。

2015年商业银行不良贷款可谓全面爆发。2015年末，商业银行不良贷款余额12744亿元，较2014年末的8426亿元新增4318亿元，增幅达到51.25%。不良贷款率1.67%，同比上涨0.42个百分点，环比三季度末上升0.08个百分点。

银监会发布的2016年第一季度主要监管指标数据显示，商业银行不良贷款余额13921亿元，较上季末增加1177亿元，商业银行不良贷款率1.75%，较上季末上升0.07个百分点。可以看到，直到2016上半年，不良贷款额和不良贷款率都处于上升状态，并且没有回落的倾向。据银监会公布的数据显示，截至2016年6月末，商业银行不良贷款率为1.81%，相较于一季度末的1.75%攀升0.06个百分点，这一数据创近七年新高。不良贷款规模也呈现上升态势。全国银行业金融机构不良贷款余额已超过两万亿元。

本文认为不良贷款总量以及不良贷款率二者上升的趋势短期内不会扭转，主要有以下几个原因：第一，中国目前GDP增长速度变慢，且出现了房地产的价格回落、投资回报低等情况，这将会使得银行收紧其贷款发放，从而加剧银行体系的波动，不良贷款率上升。第二，国内商业银行在对自身的风险控制方面存在缺陷，以及企业之间互相进行担保来融资的行为也将使得不良贷款额居高不下。第三，不良贷款的分布具有一定特点，表现形式具有复杂性，这导致2011年前几年中不良贷款额和不良贷款率二者持续下降所积累的风险缓冲开始显露。

(三)不良资产的结构分析

截至2015年上半年，我国银行不良贷款余额1.1万亿元、不良贷款率1.5%。从整个信贷资产结构看，正常类贷款69万亿元，占比94.9%，关注类贷款2.6

万亿元，占比3.6%。从不良贷款结构看，次级类贷款5301亿元，次级贷款率0.73%，可疑类贷款4377亿元，可疑贷款率0.6%，损失类贷款1241亿元，损失贷款率0.17%。

图3 2015年上半年我国银行信贷资产及不良资产结构

图4 2015年我国五大商业银行不良贷款情况

五大国有银行（工农中建交）2015年业绩显示，各家银行利润增速全面下滑，不良贷款则持续攀升。国有五大行中，农行不良贷款率最高为2.39%，工行、中行、建行、交行的不良贷款率分别为1.5%、1.43%、1.58%、1.51%，分别较上年末增加0.85、0.37、0.25、0.39、0.26个百分点。

从不良贷款新增净额看，2015年，工、农、中、建、交分别新增不良贷款550亿元、878.97亿元、304.03亿元、528.09亿元、131.89亿元(五大行累计增加2393亿元) 。由此，2015年末工行不良贷款余额为1795亿元、农行2129亿元、中行1309亿元、建行1660亿元、交行562.06亿元。

从不良贷款区域结构看，中行和交行并未在2015年报中公布按区域划分的不良贷款结构。从工行、农行和建行来看，长三角、西部以及环渤海地区依然是不良贷款的重灾区，尤其是农行，除了东北和境外地区，农行其他地区不良率均突破2%，西部地区甚至达到3.23%，占到其不良贷款余额三成。

对于长三角、西部和环渤海地区不良贷款增速明显，工行在年报中称，是受宏观经济下行压力加大、经济结构调整和产业转型升级等多重因素影响，长三角和环渤海地区不良贷款增加主要是制造业和批发零售业部分企业经营困难，贷款违约增加所致；西部地区不良贷款增加除受制造业和批发零售业的影响外还因煤炭等价格下跌影响，资源型企业盈利能力下降出现贷款违约。

（四）与全球主要国家对比

本文来源：https://www.2haoxitong.net/k/doc/ded71f5eff4733687e21af45b307e87101f6f88b.html